La course à l’ascension de l’intelligence artificielle en 2026 ne dépend pas uniquement des GPU, de la mémoire HBM ou de la capacité électrique des centres de données. Derrière la scène de la chaîne d’approvisionnement, un composant beaucoup moins visible menace d’impacter les calendriers et les coûts : la fibre de verre avancée utilisée dans les circuits imprimés (PCB), les laminés (CCL) et, surtout, dans les sustrats haut de gamme pour l’emballage des puces. Divers analyses sectorielles indiquent que la pénurie de « glass fiber cloth » de haute gamme persistera, avec une pression particulière sur des familles techniques telles que Low CTE et Low Dk2, considérées comme critiques pour les produits les plus exigeants de l’écosystème IA.
Un matériau discret mais ayant un impact direct sur la performance et la fiabilité
Concrètement, la « toile de fibre de verre » sert de renfort dans les laminés et sustrats. Pour les produits les plus avancés, l’objectif n’est pas seulement la résistance : il s’agit également de minimiser les déformations, de maintenir une stabilité dimensionnelle et de conserver des propietés électriques permettant des signaux haute vitesse avec moins de perte. Sur ce terrain apparaissent deux sigles qui ont franchi le seuil technique pour atteindre le tableau géopolitico-industriel :
- Low CTE (faible coefficient de dilatation thermique) : contribue à réduire les déformations dues à la chaleur, ce qui est particulièrement critique lorsque des puces et mémoires à forte consommation sont combinées dans des emballages complexes.
- Low Dk / Low Dk2 (faible constante diélectrique, deuxième génération) : vise à améliorer le comportement électrique des interconnexions, un facteur de plus en plus important avec l’augmentation de la bande passante et de la densité de connexions dans les accélérateurs et serveurs IA.
Selon des informations relayées par des sources du marché et relayées par la presse spécialisée, les tensions majeures se concentrent sur Low CTE et, juste derrière, sur Low Dk2, alors que la première génération Low Dk1 aurait retrouvé un équilibre plus raisonnable entre l’offre et la demande.
L’effet domino : de la mise à jour des serveurs IA au goulet d’étranglement « Low Dk2 »
Le point critique réside dans le fait que la demande ne ralentit pas. Le renouvellement des plateformes de serveurs — plus de puissance, plus d’interconnexion, plus de densité — stimule l’adoption de matériaux supérieurs. Cela engendre un phénomène typique de l’industrie : lorsqu’un goulet d’étranglement est levé, un autre apparaît à un niveau supérieur. Dans ce cas, une partie du secteur voit Low Dk2 comme le prochain enjeu limitant, précisément parce qu’il accompagne les nouvelles exigences de performance et de signalisation au sein des plaques et sustrats.
En parallèle, on observe une amélioration dans les applications « de gamme moyenne » (par exemple, certains composants de smartphones ou puces de contrôleurs mémoire) grâce aux efforts des fabricants taïwanais visant à élargir l’offre en matériaux pour sustrats ABF et BT. Mais le segment « premium » lié à l’IA — sustrats haut de gamme et emballages avancés — reste le terrain de bataille clé.
Le véritable goulet d’étranglement est plus haut : le filament spécial et les fours
Bien qu’à première vue l’on parle de « tissu », l’industrie décrit deux étapes de fabrication : la production du filament (yarn) et le tissage (weaving). Et voici le point déterminant : le goulet d’étranglement ne réside pas toujours dans la capacité à tisser, mais dans l’approvisionnement en filament spécial haut de gamme.
Produire ce filament exige de l’expertise, une stabilisation des processus, de longues validations et, en plus, des investissements lourds dans des fours (dont la construction ou la reconversion demande du temps). C’est pourquoi, historiquement, le marché dépendait d’un cercle très limité de fournisseurs, Nittobo (Japon) étant souvent cité comme acteur dominant dans ce créneau. En conséquence, bien que des ramp-ups soient annoncés, l’élasticité de l’offre ne peut suivre le rythme des demandes liées à l’IA.
Le rôle de Taiwan : Taiwan Glass, Fulltech et Nanya renforcent leur position
Dans ce contexte, plusieurs entreprises taïwanaises tentent de réduire l’écart.
Taiwan Glass apparaît comme l’un des acteurs les plus visibles. Divers médias du secteur décrivent ses avancées par le biais de matériaux alternatifs — comme « TS-Glass » — qui lui auraient permis d’intégrer des chaînes d’approvisionnement liées à l’IA, incluant des références à NVIDIA. La stratégie est claire : renforcer sa position dans les catégories Low CTE et Low Dk2, et devenir un fournisseur de premier ordre d’ici 2026.
De son côté, Fulltech Fiber Glass annonce des progrès avec une nouvelle gamme de produits (« FLE »), ayant passé des certifications clients, avec des livraisons limitées prévues pour le 4T25, et des volumes en augmentation pour 2026. La société espère que les familles Low Dk, Low Dk2 et Low CTE représenteront une part importante de sa croissance.
Enfin, Nanya (Nan Ya Plastics) a publié un accord stratégique avec Nittobo visant à répartir les tâches : Nittobo produirait le filament spécialisé, Nanya le tissage. L’objectif serait qu’à la fin de 2027, environ 20% de la production mondiale de tissus spécialisés de Nittobo soit tissée par Nanya. Par ailleurs, les produits Low CTE de Nanya auraient déjà obtenu des certifications au 4T25 et entamé une production initiale à petite échelle, avec des commandes à venir dès 2026.
Selon diverses sources, ces alliances visent à accélérer la réponse sans attendre la mise en place d’une capacité entièrement nouvelle. Cependant, la majorité s’accorde à dire que, durant 2026, le marché restera sous tension, surtout pour les grades les plus exigeants relatifs à l’emballage avancé et aux sustrats pour l’IA.
Implications pour le marché : coûts, disponibilité et priorités
Lorsqu’une restriction s’installe sur une matière première critique, ses effets se font généralement sentir sur trois fronts :
- Coût et négociations : les avancées techniques (et la rareté) se traduisent souvent par une augmentation des prix.
- Allocation de capacité : les clients avec le plus de pouvoir de négociation et des contrats long terme ont la priorité pour l’approvisionnement.
- Risques liés aux délais : même si les puces sont disponibles, le manque de matériaux pour sustrats/PCB peut ralentir les ramp-ups et les livraisons.
En résumé : l’industrie peut disposer de designs avancés et de nœuds technologiques opérationnels, mais si un maillon « humble » — comme le filament ou le tissu de verre à spécifications extrêmes — fait défaut, l’ensemble de la chaîne en pâtit et perd en rythme.
Questions fréquentes (FAQ)
Qu’est-ce que le « Low CTE glass fiber cloth » et pourquoi est-il critique pour les sustrats IA ?
Il s’agit d’un type de fibre ou de tissu avec un faible coefficient de dilatation thermique. Il réduit les déformations thermiques et améliore la fiabilité des sustrats et des emballages avancés, où les tolérances mécaniques et thermiques deviennent de plus en plus strictes.
Pourquoi le Low Dk2 est-il considéré comme le prochain goulet d’étranglement en 2026 ?
Parce que les mises à jour des serveurs IA nécessitent des matériaux avec de meilleures propriétés électriques. Le Low Dk2 optimise l’intégrité du signal dans les interconnexions haute vitesse, et étant donné l’augmentation de la demande, son offre pourrait rapidement devenir insuffisante.
Quelle est la différence entre les sustrats ABF et BT, et comment la fibre de verre influence-t-elle ces matériaux ?
Les sustrats ABF (Aqueous Bonded Film) et BT (BT substrates) sont utilisés dans l’emballage électronique. Dans les applications avancées, la qualité du renfort (fiber de verre) influence la stabilité mécanique, la planéité et le comportement électrique ; d’où l’intérêt croissant pour les variantes Low CTE et Low Dk.
Comment cette pénurie affecte-t-elle les entreprises et les utilisateurs finaux (PC, mobiles, centres de données) ?
Elle tend à prioriser l’approvisionnement pour l’IA et pour les produits à forte marge. Pour le grand public, cela peut se traduire par une disponibilité moindre de certains composants, une hausse des coûts et des calendriers plus serrés pour les lancements ou renouvellements.
